Миру наверху, может, и настал конец, а вместе с ним исчез и Хеллбой, но Кощей до сих пор в Аду, прекрасно проводя время за книгами и вином, пока на пороге не появляется старый знакомый с тревожными вестями — старый могущественный враг уже близко. Кощею волей-неволей приходиться взять в руки меч и защитить свои владения.